This HTML5 document contains 40 embedded RDF statements represented using HTML+Microdata notation.

The embedded RDF content will be recognized by any processor of HTML5 Microdata.

Namespace Prefixes

PrefixIRI
dctermshttp://purl.org/dc/terms/
n14http://localhost/temp/predkladatel/
n11http://linked.opendata.cz/resource/domain/vavai/riv/tvurce/
n17http://linked.opendata.cz/ontology/domain/vavai/
shttp://schema.org/
skoshttp://www.w3.org/2004/02/skos/core#
n3http://linked.opendata.cz/ontology/domain/vavai/riv/
n2http://linked.opendata.cz/resource/domain/vavai/vysledek/
rdfhttp://www.w3.org/1999/02/22-rdf-syntax-ns#
n9http://linked.opendata.cz/resource/domain/vavai/vysledek/RIV%2F44555601%3A13520%2F10%3A00006093%21RIV11-MSM-13520___/
n7http://linked.opendata.cz/ontology/domain/vavai/riv/klicoveSlovo/
n16http://linked.opendata.cz/ontology/domain/vavai/riv/duvernostUdaju/
xsdhhttp://www.w3.org/2001/XMLSchema#
n13http://linked.opendata.cz/ontology/domain/vavai/riv/aktivita/
n12http://linked.opendata.cz/ontology/domain/vavai/riv/jazykVysledku/
n15http://linked.opendata.cz/ontology/domain/vavai/riv/druhVysledku/
n6http://linked.opendata.cz/ontology/domain/vavai/riv/obor/
n4http://reference.data.gov.uk/id/gregorian-year/

Statements

Subject Item
n2:RIV%2F44555601%3A13520%2F10%3A00006093%21RIV11-MSM-13520___
rdf:type
skos:Concept n17:Vysledek
dcterms:description
Time series of Czech open-end-funds allotment certificates prices show excess peakness, asymmetric unconditional distribution with heavy tails, prices fluctuation and volatility clusters that are at most apparent during the world economic crisis. Bad news increase volatility higher than good news (leverage effect). Using linear (GARCH) and non-linear (APARCH) volatility models the values of VaR (Value-at-Risk - the worst expected loss) for ING International Český akciový fond fund were forecasted to find the most appropriate model. The best forecasts of VaR between 2007 and 2009, during the world economic crisis, provided APARCH models based on asymmetric distributions of error term (skewed Student and skewed GED). Unacceptable forecasting results provided models with normal distribution of error term. Časové řady cen podílových listů českých akciových fondů vykazují vysokou špičatost, záporné zešikmení nepodmíněného rozdělení s tlustými konci, výrazné výkyvy cen a shluky volatility, které jsou nejvíce patrné v době světové hospodářské krize. Záporné šoky zvyšují volatilitu zkoumaných řad více než šoky kladné (pákový efekt). S pomocí lineárních (GARCH) a nelineárních (APARCH) modelů volatility byly předpovídány hodnoty VaR (Value-at-Risk - nejhorší očekávaná ztráta) pro fond ING International Český akciový fond s cílem nalézt nejvhodnější model. Nejkvalitnější předpovědi VaR mezi roky 2007 a 2009, tedy v době světové hospodářské krize, poskytly modely APARCH založené na zešikmených rozděleních nesystematické složky (zešikmené Studentovo a zešikmené GED). Nepřijatelné výsledky předpovídání poskytovaly modely s normálním rozdělením náhodné složky. Časové řady cen podílových listů českých akciových fondů vykazují vysokou špičatost, záporné zešikmení nepodmíněného rozdělení s tlustými konci, výrazné výkyvy cen a shluky volatility, které jsou nejvíce patrné v době světové hospodářské krize. Záporné šoky zvyšují volatilitu zkoumaných řad více než šoky kladné (pákový efekt). S pomocí lineárních (GARCH) a nelineárních (APARCH) modelů volatility byly předpovídány hodnoty VaR (Value-at-Risk - nejhorší očekávaná ztráta) pro fond ING International Český akciový fond s cílem nalézt nejvhodnější model. Nejkvalitnější předpovědi VaR mezi roky 2007 a 2009, tedy v době světové hospodářské krize, poskytly modely APARCH založené na zešikmených rozděleních nesystematické složky (zešikmené Studentovo a zešikmené GED). Nepřijatelné výsledky předpovídání poskytovaly modely s normálním rozdělením náhodné složky.
dcterms:title
Aplication of skewed distributions in volatility modeling of finantial time series Využití zešikmených rozdělení při modelování volatility finančních časových řad Využití zešikmených rozdělení při modelování volatility finančních časových řad
skos:prefLabel
Využití zešikmených rozdělení při modelování volatility finančních časových řad Využití zešikmených rozdělení při modelování volatility finančních časových řad Aplication of skewed distributions in volatility modeling of finantial time series
skos:notation
RIV/44555601:13520/10:00006093!RIV11-MSM-13520___
n3:aktivita
n13:S
n3:aktivity
S
n3:cisloPeriodika
3/2010
n3:dodaniDat
n4:2011
n3:domaciTvurceVysledku
n11:4749413
n3:druhVysledku
n15:J
n3:duvernostUdaju
n16:S
n3:entitaPredkladatele
n9:predkladatel
n3:idSjednocenehoVysledku
297903
n3:idVysledku
RIV/44555601:13520/10:00006093
n3:jazykVysledku
n12:cze
n3:klicovaSlova
open-end-funds; volatility models; distribution of error term; Value-at-Risk
n3:klicoveSlovo
n7:volatility%20models n7:Value-at-Risk n7:distribution%20of%20error%20term n7:open-end-funds
n3:kodStatuVydavatele
CZ - Česká republika
n3:kontrolniKodProRIV
[9C00A908BC60]
n3:nazevZdroje
Studia Oecologica
n3:obor
n6:BB
n3:pocetDomacichTvurcuVysledku
1
n3:pocetTvurcuVysledku
1
n3:rokUplatneniVysledku
n4:2010
n3:svazekPeriodika
IV
n3:tvurceVysledku
Popelka, Jan
s:issn
1802-212X
s:numberOfPages
13
n14:organizacniJednotka
13520